一、MPA與逆周期監(jiān)管指標(biāo)

（一）微觀審慎與銀行的順周期化行為

（1）業(yè)績考核

（2）規(guī)避監(jiān)管

（3）個(gè)體金融風(fēng)險(xiǎn)

（4）地方政府風(fēng)險(xiǎn)

（二）宏觀審慎監(jiān)管指標(biāo)

1、廣義信貸決策目標(biāo)

（1）經(jīng)濟(jì)增長

（2）金融穩(wěn)定

（3）市場利率價(jià)格

（4）信貸結(jié)構(gòu)

2、逆周期指標(biāo)：廣義信貸

（1）資本和杠桿情況

（2）資產(chǎn)負(fù)債情況

（3）流動性

（4）定價(jià)行為

（5）資產(chǎn)質(zhì)量

（6）跨境融資風(fēng)險(xiǎn)

（7）信貸政策執(zhí)行

二、MPA為何引入廣義信貸，大幅超標(biāo)意味著什么？

（一）MPA廣義信貸定義

1、央行人民幣信貸收支表中的各項(xiàng)貸款

2、債券投資

3、股權(quán)及其他投資

4、買入返售資產(chǎn)

5、存放非存款類金融機(jī)構(gòu)款項(xiàng)合計(jì)

（二）先從央行的動機(jī)看引入廣義信貸必要性

1、銀行哪些資產(chǎn)項(xiàng)目不納入其廣義信貸？

2、央行廣義信貸的由來：傳統(tǒng)統(tǒng)計(jì)口徑的局限及廣義貨幣的需求

3、超過30%廣義信貸增幅意味著什么？

4、MPA達(dá)標(biāo)最主要難點(diǎn)：因廣義信貸大幅增長導(dǎo)致的逆周期資本超標(biāo)

（1）表外理財(cái)納入MPA考核范疇

（2）同業(yè)業(yè)務(wù)納入MPA考核范疇

（3）綠色金融納入MPA考核范疇

（4）LPR納入MPA考核范疇

三、商業(yè)銀行的出路和可能的對策

1、商業(yè)銀行在季末和季中的規(guī)律性數(shù)字調(diào)節(jié)

2、商業(yè)銀行進(jìn)一步在非保本理財(cái)層面入手更具有可行性

3、同業(yè)理財(cái)中的暗保仍然會起到消“廣義信貸規(guī)?！钡墓π?/span>

4、指標(biāo)調(diào)劑